Арбитражные Стратегии С Бинарными Опционами






Арбитраж-это одновременная покупка и продажа одинакового безопасности на двух разных рынках с целью получить прибыль от разницы в цене . Благодаря своей уникальной структуре выплат, бинарные опционы приобрели огромную популярность среди трейдеров. Мы смотрим на возможности арбитража в торговле бинарными опционами .
Быстрое Введение В Арбитраж
Предположим, что акции котируются на NYSE и Nasdaq фондовых бирж. Трейдер отмечает, что текущая цена акций на NYSE составляет $10. 1 и что на индекс Nasdaq - $10. Два. Она покупает 10,000 нижней цене акций (на NYSE), стоимостью $101,000 и одновременно продает те же количество 10,000 более дорогих акций, стоимостью $102,000. Ей удается карман разницу (102,000-101,000 = $1000), а прибыль (если нет брокерская комиссия).
Эффективно, arbitrage-это безрисковая прибыль. По итогам двух сделок (при успешном выполнении), трейдер не занимать какую-либо должность на акции (так она является риск-бесплатно), но она имеет прибыль.
Варианты Арбитраж
Торговля опционами связана с высокими колебаниями цен, который предлагает хорошие возможности для арбитража . В то время как запасы могут понадобиться две разные рынки (биржи) для арбитража, комбинации опций позволяют возможности арбитража на той же бирже. Например, сочетающий в себе давно поставил и длинные фьючерсные позиции приводит к созданию синтетических вызова, который может быть arbitraged против реальный вариант звоните на той же бирже. Эффективно, активов с аналогичными выплаты arbitraged друг против друга.
Кроме того, существуют и другие вариации в арбитраж . Длинная позиция в акции можно arbitraged против короткой позиции в фондовом фьючерсы. Возможности арбитража также могут быть изучены в корреляциях между товарами и валютой (примеры).
Бинарные Опционы
В то время как обычный ванильный колл и пут опционов предлагают линейных выплат, бинарные опционы-это особая Категория варианты, которые предлагают “все-или-ничего” или “фиксированная цена” выплаты. (См. обзоры: Руководство по торговле Бинарными опционами в США. )
Вот графическое представление разницы в выплатах между двумя:

Линейный (и разной) выплаты из обычного опционами позволяет комбинации различных опционов, фьючерсов, и акций, чтобы быть arbitraged друг против друга (и трейдером, может извлечь выгоду из разницы в цене). Фиксированная выплата бинарных опционов ограничивает возможности комбинирования .
Ключевая идея арбитража-одновременная покупка и продажа активов аналогичного профиля (синтетические или настоящие), чтобы получить прибыль от разницы в цене . Одна из самых больших проблем с бинарными опционами заключается в том, что есть едва любые активы, которые имеют подобный профиль выплата . Попытки комбинаций с участием различных активов для репликации бинарных опционов функция выплат является достаточно трудоемкой задачей. Оно включает в себя прием нескольких позиций – то, что очень сложно для своевременного торговых операций и затраты высокая брокерских комиссий.
Возможности арбитража в торговле Бинарными опционами:
В рамках упомянутого выше ограничения, возможности арбитража в торговле бинарными опционами ограничены. Поиск аналогичных активов одновременно арбитражный суд на сложно. Лучшим вариантом является, чтобы пойти на время на основе арбитража. Это предполагает выявление несоответствия рынка, заняв позиции соответственно, а затем бронировании прибыли через некоторое время, когда это несоответствие устраняется или целевая цена/стоп-лоссы не попал.
Nadex является популярной биржи для торговли бинарными опционами. Имейте в виду, что другие рынки акции, индексы, фьючерсы, опционы, или товары разные (и общества) торговые часы. Несколько активов (акции, фьючерсы, опционы) торговля в различное время дня в зависимости от обмена с поддержкой торговых часов. События, которые происходят, когда рынок закрыт, возможно, приведет к быстрые движения цен, когда рынок открывается.
Например, это может быть новость, которая влияет на фондовый индекс FTSE 100 и выходит, когда на Лондонской фондовой бирже (LSE) закрыт. Точное влияние этих новостей на индексе FTSE 100 будут видны только тогда, когда на Лондонской фондовой бирже открывает и FTSE начинается обновление. А пока, предположения о предполагаемых влияние новости на значение индекса FTSE по .
Этот показатель является ориентиром для торговли бинарными опционами на nadex. Поскольку торговля бинарными опционами доступна в течение длительного времени, большое волатильность и цена движется в результате новости могут быть видны в индекс FTSE бинарных опционов.
Предположим Лондонской фондовой бирже в настоящее время закрыт и нет обновлений для индекса FTSE (последняя, заключительная стоимость была 7000). Предположим последнюю цену для бинарных опционов "индекса FTSE &ГТ; 7100" составляла $30. В результате развивающегося новости, индекса FTSE, как ожидается, возрастет после открытия рынка (скажем, пять часов), и этот бинарный опцион значение начнет расти (и колеблется) от текущей цены в размере $30 до $50, $60, $70 и так далее. Поскольку нет никакой уверенности о том, что будет точное значение индекса FTSE, когда он будет открыт для торговли, бинарный опцион цены будут колебаться вверх и вниз. За это время опытные трейдеры могут ставить свои деньги на фондовой бинарные опционы, основанные на временных арбитраж.
Как только рынок откроется, фактическое изменение индекса FTSE значения индекса цен и индекса FTSE фьючерс будет видно. Что приведет к индекс FTSE 100 бинарные опционы цены двигаться в направлении, точно отражающий индекс FTSE 100 значения. К тому времени, опытные трейдеры могли засечь, перекупленность или перепроданность на рынке бинарных опционов и прибыль (возможно пару раз).
Приходят другие бинарный опцион возможности арбитража от коррелированных активов, таких как воздействие изменения цен на сырьевые товары, что приведет к изменению цены валюты . Как правило, золото и нефть имеют обратную корреляцию с долларом США (я. э. если золото или цены на нефть вырастут, то Валюта США слабеет, и наоборот). Опытные трейдеры могут искать возможности для арбитража в Форекс связаны бинарные опционы в таких случаях.
Например, трейдер считает, что цены на золото растут. Он может продать доллар за счет продажи пары USD/JPY или путем покупки пары евро/доллар . Аналогично, рост цен на нефть может привести к ожидаемым ростом цен на евро/доллар. Трейдер бинарными опционами может принять соответствующие позиции, чтобы извлечь выгоду из этих изменений цен активов. .
Арбитраж в других бинарных опционов, такие как "несельскохозяйственных заработной платы бинарные", трудно, потому что такого базового не коррелируется ни к чему. Можно еще одну попытку на основе времени арбитраж, но это будет исключительно на домыслах (е. г. занять позицию по мере приближения экспирации и попытке извлечь выгоду из волатильности).
Бинарные опционы: лучше для арбитража?
Высокая волатильность-друг арбитражеры. Бинарные опционы предлагают “все-или-ничего” или “фиксированная цена” прибыль ($100) и потери ($0). Как простой опционами, нет изменчивости (или линейность) доходностей и рисков. Покупка бинарного опциона на уровне $40, приведет к прибыли 60 $(окончательная выплата – Купить Цена = $100 - $40 = 60$) или 40 $убытка. Никакого влияния новостей/прибыль/другие события рынка приведут цены колеблется (от $40 до 50$, $80, 10$, $15, и так далее).
Арбитражеры, как правило, не ждите для бинарных опционов истекает. Они забронировать частичная прибыль или сократить свои потери, прежде чем. Так как бинарные опционы имеют фиксированную цену квартиры выплаты, внесения изменений в базовое значение может иметь большое влияние на отдача.
Например, если FTSE закрылся на 7000, и бинарный опцион индекс FTSE&ГТ;7100 торговался на $30, а затем положительные новости о индекса FTSE выходит. Индекса FTSE достигает 7095 и колеблется вокруг этого уровня в 10-пунктовом диапазоне (7095-7105). Бинарный опцион цена покажет огромные различия, как всего лишь один пункт разницы в FTSE может сделать перерыв или выигрыш-проигрыш выигрыш для трейдера. Если FTSE заканчивается на 7099, покупатель потери премия, которую он заплатил ($30). Если FTSE заканчивается на 7100, он получает прибыль ($100-$30 = $70). Это -$30 в +$70-это огромные различия, основанные на одной точке предела базовых (7099 до 7100), и это приводит к очень высокой волатильности для бинарных опционов оценки, создавая огромную цену качели для активных трейдеров бинарных опционов заработать на.
Нижняя Линия
Стандартный арбитраж (одновременная покупка и продажа аналогичных безопасности на двух рынках) не могут быть доступны для трейдеров бинарных опционов из-за отсутствия аналогичных объектов торговли на нескольких рынках. Возможности арбитража в бинарные опционы выбраны из тех, что доступны на рынке часов в связанных рынках, или взаимосвязанных активов. Уникальный “все-или-ничего” выплата структуры бинарные опционы позволяют основанные на временных возможностей для арбитража . Высокого вариации обеспечивают высокую потенциальную прибыль, но и большие потенциальные убытки. Из-за высокого риска, высокой окупаемости, торговля бинарными опционами рекомендуется для опытных трейдеров, только.




Комментарии


Ваше имя:

Комментарий:

ответьте цифрой: дeвять + пять =